什么是期现套利？
期现套利是指通过同时进行期货合约交易和现货交易，以获得价格差异带来的收益。期货合约是一种标准化的金融工具，用于在未来某个特定日期以特定价格买入或卖出某个标的资产。而现货交易则是即时买卖实物商品或金融产品。
为什么选择做期现套利？
相比其他投资策略，期现套利有以下优势：
- 风险控制：由于同时进行多个市场的交易，可以分散风险并对冲部分风险。
- 稳定收益：通过抓住价格差异，在市场波动中获取稳定收益。
- 流动性高：期货市场和现货市场都具有较高的流动性，方便及时进出。
- 机会丰富：不同品种、不同合约之间存在着各种潜在机会可供选择。
常见的期现套利策略有哪些？
1. 基差套利
基差是指现货价格与期货价格之间的差异。基差套利通过买入低价合约同时卖出高价合约，以获得基差收益。
2. 跨品种套利
跨品种套利是指在不同但相关的商品或金融产品之间进行交易，以捕捉其价格关系带来的收益。例如，通过同时买入大豆期货合约和卖出豆油期货合约来进行跨品种套利。
3. 跨市场套利
跨市场套利是指在不同但相关的市场之间进行交易，以获取价格差异带来的收益。例如，在国内和国际市场之间进行商品交易时可以发现机会。
如何选择适用于期现套利策略？
1. 研究分析：
- 了解各个市场：
- 研究并了解所投资资产类别、行业特点、供需情况等因素对其价格影响；
- 掌握各个市场规则、交易机制和相关政策。
- 分析价格差异：
- 通过技术分析和基本面分析，寻找潜在的价格差异；
- 使用统计工具和模型来验证价格差异是否可持续。
2. 风险管理：
- 控制杠杆比例：
- 合理设置仓位，避免过度杠杆化；
- 根据自身风险承受能力设定止损点位。